مروری بر مقررات ارزهای دیجیتال در آسیا

بین جولای 2020 (تیر 1399) و ژوئن 2021 (خرداد 1400)، ارزهای دیجیتال در آسیا رشد سریع و عظیمی را با افزایش 706 درصدی تراکنش‌ها در آسیای مرکزی و جنوبی، و ارزشی معادل 572.5 میلیارد دلار، معادل 14 درصد از ارزش معاملات جهانی تجربه کردند.

این منطقه همیشه در فناوری پیش رو بوده است و این روند با پذیرش سریع ارزهای دیجیتال و بلاکچین تأیید شده است. با نزدیک به نیمی از معاملات جهانی ارزهای دیجیتال که در آسیا اتفاق می‌افتد، قانون‌گذاران ناگزیر باید توجه خود را در این خصوص آغاز کنند.

این مقاله به بررسی وضعیت حقوقی صنعت رمزارزها در کشورهای آسیایی و مقررات و استانداردهای مختلف دولتی و همچنین پیامدهای آنها برای ارزهای دیجیتال و دارندگان آن می‌پردازد.

کدام کشورها کریپتو را در آسیا قانونگذاری یا ممنوع کرده‌اند؟

در حال حاضر، قوانین و مقررات کریپتو در کشورهای آسیایی ناسازگار است. چارچوب نظارتی پراکنده است و در سراسر جهان متفاوت است.

برخی از کشورها مانند چین استخراج ارزهای دیجیتال را به دلیل نگرانی در مورد مصرف انرژی ممنوع کرده‌اند. علاوه بر بنگلادش، چین نیز ممنوعیت‌های شدیدی را برای معامله ارزهای دیجیتال و سایر فعالیت‌های مرتبط با رمزارزها صادر کرده است.

کره شمالی از رمزارزها برای فرار از تحریم‌های غرب و تامین مالی برنامه موشکی هسته‌ای خود استفاده کرده است. با این حال، چارچوب نظارتی آنها برای سرمایه گذاران خرد و نهادی برای بقیه جهان بسیار نامشخص است. کشوری با ریپل برای توسعه ارز دیجیتال بانک مرکزی خود (CBDC) شریک شده است، در حالی که دولت میانمار استیبل کوین تتر را به عنوان ارز قانونی به رسمیت شناخته است.

مقررات رمزارزی در سنگاپور و تایلند نسبت به سایر کشورها ملایم‌تر به نظر می رسد. با این حال، سرکوب اقتصاد کریپتو به ویژه در موضوعات مربوط به مبارزه با پولشویی (AML)، مبارزه با تامین مالی تروریسم (CFT) و صدور مجوز، که در ماه‌های اخیر سخت‌تر شده‌اند، احساس می‌شود.

در فیلیپین، حواله‌های نقدی بیش از 9 درصد از کل تولید ناخالص داخلی را تشکیل می‌دهند و ارزهای دیجیتال به روشی ارزان برای ارسال پول در داخل و خارج از کشور تبدیل شده‌اند، به‌ویژه برای جمعیت بدون بانک که فقط به اتصال به اینترنت و تلفن هوشمند نیاز دارند.

در اندونزی، رمزارزهای قانونی مشخص شده به عنوان کالاهای تجاری به رسمیت شناخته می‌شوند. همچنین ارزهای دیجیتال باید با ارزیابی ریسک، الزامات AML و CFT مطابقت داشته باشند.

این کشور اخیراً افزایش 280 درصدی سرمایه‌گذاران کریپتو را تجربه کرده است، از 1.5 میلیون به 4.2 میلیون و حجم معاملات روزانه تقریباً 117.4 میلیون دلار، و برای جمعیت مسلمان خود “فتوا” علیه استفاده از ارزهای دیجیتال صادر کرده است.

برخی از کسب و کارهای تثبیت شده ارزهای دیجیتال در آسیا مستقر هستند. پلتفرم سرمایه گذاری Crypto.com و ارائه دهنده خدمات استیبل کوین تتر در هنگ کنگ مستقر هستند، در حالی که سنگاپور افزایش بی‌سابقه‌ای از شرکت‌های درگیر در رمزارز را تجربه می‌کند.

تصور کلی این است که اکثر کشورهای آسیایی مزایای پذیرش ارزهای دیجیتال، از جمله هزینه‌های پایین تراکنش، به‌ویژه برای حواله‌ها، و معرفی فناوری بلاکچین به خدمات عمومی خود، مانند کامبوج، را می‌شناسند.

با این حال، آنها نگران پیامدهای ارزهای دیجیتال از نظر پولشویی و تامین مالی تروریسم هستند و خواستار قوانین سخت گیرانه‌تری برای محافظت از مشتریان در برابر فعالیت‌های تجاری سوداگرانه و کسب و کارها در برابر سرمایه گذاری‌های مالی پرخطر هستند.

افزایش سریع ارزهای دیجیتال بسیاری از کشورها را غافلگیر کرده است. برخی از آنها اخیراً یک رویکرد نظارتی را نسبت به رمزارزها اتخاذ کرده‌اند، در حالی که برخی دیگر هنوز قوانین شفافی را معرفی نکرده‌اند.

ارزهای دیجیتال در ژاپن

ژاپن یکی از کشورهای دوستدار رمزارز در آسیا است. رگولاتورهای دولتی آن بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال را به عنوان نوعی پول و دارایی قانونی می‌شناسند.

چگونه ارز دیجیتال در ژاپن تنظیم و قانونگذاری می‌شود؟ این صنعت توسط آژانس خدمات مالی (FSA) تنظیم می‌شود که معاملات را به واحد پول کشور یعنی ین مدیریت می‌کند. قانون خدمات پرداخت ژاپن یک چارچوب نظارتی برای خدمات پرداخت فراهم می‌کند و دارایی‌های رمزارزی را به عنوان روش‌های پرداخت در نظر می‌گیرد. مالکیت و سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال هیچ محدودیتی ندارد.

قانون خدمات پرداخت همچنین ارائه دهندگان خدمات و صرافی‌های رمزارزی را به عنوان مشاغلی تعریف می‌کند که کارهای زیر را انجام می‌دهند:

-فروش، خرید و مبادله دارایی‌های رمزارزی

-واسطه‌گری به عنوان عامل برای معامله دارایی‌های رمزارزی

-مدیریت پول مشتریان در ارتباط با فعالیت‌های ذکر شده در بالا

-مدیریت دارایی‌های رمزارزی از طرف شخص دیگری

مانند بسیاری از کشورها، ژاپن ارزهای دیجیتال را تحت اقدامات AML و CFT تنظیم می‌کند. ارائه‌دهندگان صرافی طبق دستورالعمل‌های مبارزه با پولشویی و مبارزه با تأمین مالی تروریسم که از فوریه 2021 اجرایی شده است، توسط مقامات تحت بررسی ارزهای دیجیتال هستند.

ارزهای دیجیتال در هند

دولت هند در طول سال‌ها دیدگاه خود را در مورد مقررات ارزهای دیجیتال تغییر داده است. در سال 2016 (1395)، این کشور تمام فعالیت‌های مرتبط با رمزارز، از استخراج تا خرید، فروش و نگهداری دارایی‌ها را ممنوع کرد.

اخیراً، در لایحه ارزهای دیجیتال و مقررات رسمی که تمایز واضحی بین رمزارزها و انواع فعالیت‌های مجاز مرتبط با رمزارز را مشخص می‌کند، این صنعت را تنظیم و قانونگذاری کرده است.

به طور کلی، رویکرد کشور محافظت از سرمایه‌گذاران خرده‌ و نهادی در برابر فعالیت‌های متقلبانه و عملیات سفته‌بازی خواهد بود. طبق دستورالعمل‌های خاص، پلتفرم‌های صرافی مجاز خواهند بود به عنوان ارائه‌دهنده ارزهای دیجیتال برای فروش، خرید و خدمات ذخیره‌سازی مشتریان کار کنند.

دولت همچنین در حال بررسی پیامدهای مالیاتی بر ارزهای دیجیتال و بررسی راه‌هایی برای کسب درآمد از رمزارز است و لایحه جدید باید شفاف‌سازی بیشتری در این زمینه ارائه کند.

انتظار می‌رفت آیین نامه جدید در جلسه زمستانی 2021 مجلس تصویب شود. با این حال، بررسی دقیق‌تر و اجرای احتمالی CBDC، معرفی آن را به تاخیر انداخته است.

سنگاپور

معامله ارزهای دیجیتال و در اختیار داشتن دارایی‌های دیجیتال در سنگاپور قانونی است. این کشور مدت‌هاست که یکی از کشورهای پیشرو در جهان برای تشویق توسعه بلاکچین و استفاده نوآورانه از ارزهای دیجیتال در موارد استفاده مفید بوده است.

با این حال، مقامات پولی سنگاپور (MAS) اخیراً تبلیغات خرد ارزهای دیجیتال را که برای شرکت‌هایی که خدمات مرتبط با رمزارز ارائه می‌دهند، سرکوب کرده است. این اقدام شامل غیرقانونی کردن دستگاه‌های خودپرداز رمزارزی می‌باشد که به عنوان تبلیغات عمومی در نظر گرفته می‌شد.

چگونه سنگاپور رمزارزها را تنظیم می‌کند؟

مقررات سختگیرانه AML و CFT توسط MAS در ژانویه 2020 اجرا شد و در سال 2021 محدودتر شد. آنها در دستورالعمل‌های اطلاعیه PSN02 برای جلوگیری از انتقال غیرقانونی وجوه رمزارزی از طریق سنگاپور مشخص کرده‌اند و برای رمز پرداخت دیجیتال (DPT) اعمال می‌شود. در سال 2021، دامنه به ارائه خدمات کیف پول نگهداری برای DPT‌ها گسترش یافت.

الزامات مجوز برای ارائه‌دهندگان خدمات دارایی‌های مجازی (VASP) در سنگاپور در قانون خدمات پرداخت 2019 مشخص شده است. شرکت‌هایی که می‌خواهند در معامله کریپتو مشارکت داشته باشند، باید با MAS درخواست دهند و تنها در صورت داشتن مجوز، می‌توانند کسب و کار خود را اداره کنند. آنها باید محل اصلی خود را در سنگاپور داشته باشند و با الزامات AML/CFT مطابقت داشته باشند.

تایلند

رشد سریع معامله ارزهای دیجیتال نیاز مقامات تایلندی را برای تنظیم صنعت برای کاهش خطرات مالی برای سرمایه‌گذاران و شرکت‌ها، از جمله نوسانات دارایی‌ها، سرقت سایبری، نشت داده‌های شخصی و پولشویی نشان داده است.

همانطور که بانک تایلند، کمیسیون بورس و اوراق بهادار و وزارت دارایی در یک بیانیه مطبوعاتی مشترک بیان کرده است، تنظیم‌کنندگان می‌خواهند از استفاده رمزارز به عنوان وسیله پرداخت برای کالاها و شرکت‌ها جلوگیری کنند.

آنها معتقدند پذیرش گسترده دارایی‌های رمزارزها می‌تواند ثبات اقتصادی و مالی کشور را تهدید کند. بانک مرکزی تایلند اعلام کرد که یک ارز دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) را در سال 2022 آزمایش خواهد کرد تا تهدید کریپتو برای سیستم مالی این کشور را کاهش دهد.

با توجه به رشد سریع پذیرش دارایی‌های دیجیتال در این کشور، تایلند 15 درصد مالیات بر عایدی سرمایه بر سود معامله ارزهای دیجیتال به عنوان راهی برای کسب درآمد از این صنعت اعمال کرده است.

این مالیات بر اساس فرمان سلطنتی و اصلاحیه کد درآمد قابل اعمال است و از سال مالی 2022 اجرا خواهد شد. در حال حاضر، هیچ مقررات مالیاتی مشخصی در مورد نهادهای شرکتی وجود ندارد.

مالزی

رمزارز در مالزی توسط کمیسیون امنیت (SC) تحت فرمان بازار سرمایه و خدمات 2019 قانونی و تنظیم شده است. این مورد یک اوراق بهادار محسوب می‌شود و بنابراین تابع قوانین اوراق بهادار مالزی است. رمزارزها و توکن‌ها توسط بانک نگارا مالزی (Negara)، بانک مرکزی مالزی، به‌عنوان ابزار پولی قانونی یا پرداخت در نظر گرفته نمی‌شوند.

در 28 اکتبر 2020 (6 آبان 1399)، SC دستورالعمل‌های جدیدی را در مورد دارایی‌های دیجیتال برای ارائه‌دهندگان رمزارز که می‌خواهند از طریق پیشنهادات توکن جمع‌آوری کنند، اما همچنین برای نهادهایی که می‌خواهند یک پلتفرم پیشنهاد تبادل اولیه (IEO) اجرا کنند و کسانی که قصد دارند ذخیره‌سازی ارائه کنند، منتشر کرد.

همه شرکت‌هایی که می‌خواهند با ارائه توکن‌ها سرمایه جمع‌آوری کنند، باید از صرافی‌های رمزارزی تایید و تنظیم‌شده استفاده کنند که عرضه اولیه صرافی (IEO) را تسهیل می‌کند. چنین صرافی‌هایی ملزم به انجام بررسی دقیق در مورد صادرکننده هستند، که باید یک شرکت مالزیایی باشد و عملیات تجاری اصلی خود در مالزی داشته باشد و با قوانین AML و CFT مطابقت داشته باشد.

دو نام مطرح در فضای صرافی ارزهای دیجیتال، بایننس و eToro، اجازه فعالیت در مالزی را ندارند زیرا با قوانین امنیتی آن مطابقت ندارند.

در حال حاضر، مالزی چارچوب مالیاتی برای مشاغل رمزارزی ندارد و هیچ مالیات بر عایدی سرمایه برای فروش سرمایه گذاری‌ها یا دارایی‌های سرمایه‌ای اعمال نمی‌شود.

با این حال، شرکت‌هایی که دارایی‌های دیجیتالی را به عنوان فعالیت تجاری اصلی خود دارند، ممکن است مشمول مالیات بر درآمد باشند، در حالی که صرافی‌های رمزارزی مشمول مالیات بر درآمد شرکتی هستند.

چین

این کشور سخت‌ترین مقررات را در زمینه ارزهای دیجیتال اعمال می‌کند که یک ممنوعیت کامل برای همه فعالیت‌های مرتبط با رمزارزی است و همه شرکت‌ها از ارائه خدمات ارزهای دیجیتال، از استخراج گرفته تا معامله و انتشار ارزهای دیجیتال منع شده‌اند.

چنین فعالیت‌هایی توسط بانک خلق چین و نهادهای دولتی فعالیت‌های مالی غیرقانونی تلقی می‌شوند. در سپتامبر 2021 (شهریور 1400)، این کشور اقدامات سختگیرانه بیشتری را برای مبارزه با پذیرش ارزهای دیجیتال در چین، از جمله بررسی بیشتر شرکت‌های نظارت کننده بر مقررات، اعلام کرد.

چین در ممنوعیت فعالیت‌های مرتبط با رمزارزها جدید نیست. اولین ممنوعیت به سال 2013 (1392) برمی گردد که این کشور بانک‌ها را از انجام تراکنش‌های رمزارزی منع کرد. در سال 2017 (1396)، ممنوعیتی که در ابتدا ارزش ارزهای دیجیتال را از بین برد، ممنوعیت صریح عرضه اولیه کوین (ICO) و سرکوب شدید مشاغل مبادلات رمزارزی بود. پس از آن، این کشور برای چند سال رویکرد ملایم‌تری را در پیش گرفت، اما اخیراً دوباره به ممنوعیت مستقیم متوسل شد.

چرا بیت کوین در چین غیرقانونی است؟ چین قبلا میزبان بیش از 50 درصد از قدرت هش استخراج بیت کوین بود و امکانات استخراج درآمد خوبی برای اقتصادهای محلی بود. ممنوعیت شدید استخراج در ژوئن 2021 با دلیل رسمی برای کاهش انتشار کربن در ابتدا تأثیر چشمگیری بر صنعت ماینینگ یا استخراج داشت.

این امر باعث مهاجرت گسترده ماینرها از چین به کشورهای دوستدار کریپتو شد که در آن برق ارزان است. تاجر غول پیکر چینی علی بابا اعلام کرد که تمام فروش دکل‌های استخراج ارز دیجیتال را ممنوع می‌کند. با این حال، این کشور اخیراً برنامه‌هایی را برای ایجاد CBDC بیان کرده است. آنها نیاز به ارز دیجیتال را درک می‌کنند.

هنگ کنگ

دولت هنگ کنگ سال‌ها نگرش آرامی را نسبت به ارزهای دیجیتال دنبال کرده است، زیرا آنها کالاهای مجازی هستند و نه پول قانونی. به این ترتیب، آنها تحت نظارت اداره پولی هنگ کنگ قرار نمی‌گیرند.

اما آیا ارز دیجیتال در هنگ کنگ تحت نظارت است؟ با حرکت رو به جلو، این کشور به دنبال مقررات سخت‌گیرانه‌تری است که معامله و سرمایه‌گذاری خرد کریپتو را محدود می‌کند، مجوز را برای تجارت‌های مرتبط با کریپتو اجباری می‌کند و فعالیت را فقط به معامله‌گران و سرمایه‌گذاران حرفه‌ای محدود می‌کند.

کمیسیون اوراق بهادار و آتی (SFC) هنگ کنگ تاکنون مجوزهایی را به هر نهادی که معاملات ارزهای دیجیتال را ارائه می‌دهد، اعطا کرده است، مشروط بر اینکه تحت تعریف «اوراق بهادار» یا «قراردادهای آتی» قرار گیرند.

در سال 2020 و 2021، دفتر خدمات مالی و خزانه داری هنگ کنگ برنامه‌هایی را برای معرفی یک رژیم مجوز جدید اعلام کرد که به همه صرافی‌های رمزارزی نیاز دارد که توسط SFC و مطابق با مقررات AML و CFT مجوز داشته باشند.

انتظار می‌رود محدودیت دسترسی سرمایه‌گذاران خرد به ارزهای دیجیتال، اقتصاد رمزارزی هنگ‌کنگ را دچار آشفتگی کند و در عین حال تعهدات خود را برای محافظت از مشتریان، که ممکن است در نهایت از ارائه‌دهندگان خدمات خارجی استفاده کنند و احتمالاً بیشتر در معرض کلاهبرداری قرار گیرند، کم‌ کند.

ویتنام

ویتنام در حال گذار در مقیاس بزرگ به پرداخت‌های دیجیتال و الکترونیکی است و به طور فزاینده‌ای از روش‌های بدون پول نقد و تشویق برنامه‌ها، کدهای QR و کیف پول‌های الکترونیکی استفاده می‌کند.

در این چارچوب، ارزهای دیجیتال به عنوان یک روش پرداخت جذاب به نظر می‌رسند، به ویژه با توجه به اینکه گزارش شده است که یک میلیون ویتنامی از رمزارزها استفاده می‌کنند و انتظار می‌رود این رقم در چند سال آینده به میزان قابل توجهی افزایش یابد.

با چنین افزایش محبوبیت، افزایش اجتناب ناپذیری در تعداد فعالیت‌های مجرمانه مانند هک و کلاهبرداری سایبری وجود داشته است. از این رو، نیاز به تنظیم صنعت با پیامدهای قانونی بیشتر برای کسانی که در مشاغل مرتبط با رمزارزی فعالیت می‌کنند، وجود دارد.

چگونه ارز دیجیتال در ویتنام تنظیم و قانونگذاری می شود؟ به طور کلی، ویتنام بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال مشابه را به عنوان ابزار قانونی پرداخت نمی‌شناسد و در واقع می‌خواهد استفاده از آنها را ممنوع کند. بانک دولتی ویتنام نیز صدور و عرضه ارزهای دیجیتال را ممنوع کرد و قانون شکنان با جریمه تا 8700 دلار و حبس روبرو هستند.

با این حال، مالکیت ارزهای دیجیتال به عنوان یک سرمایه گذاری در حال حاضر قابل تحمل است. فقط استفاده از آنها به عنوان وسیله پرداخت ممنوع است. چارچوب نظارتی از سرمایه‌گذاران، به‌ویژه سرمایه‌گذاران خرد که در معرض خطر بالای فعالیت‌های متقلبانه هستند، محافظت نکرده است.

در سال 2020، وزارت دارایی ویتنام یک گروه تحقیقاتی را برای شروع یک مطالعه عمیق در مورد ارزهای دیجیتال برای اصلاح این صنعت از منظر قانونی منصوب کرد.

به طور کلی، این گروه صنعت ارزهای دیجیتال را مطالعه خواهد کرد و دستورالعمل‌های توصیه‌شده‌ای را ارائه خواهد کرد که به نهادهای حاکم اجازه می‌دهد مجوزها را تعلیق یا لغو کنند، شیوه‌های تجاری را تنظیم کنند و فعالیت‌های مشکوک مانند پولشویی، هک، تامین مالی ناشناس و سایر فعالیت‌های غیرقانونی را گزارش کنند. درآمد اضافی برای این کشور از مالیات معامله ارزهای دیجیتال حاصل می‌شود.

پاکستان

به گفته نصیر حیات ماگون (Nasir Hayat Magoon)، رئیس فدراسیون اتاق‌های بازرگانی و صنایع پاکستان، رمزارزهای سرمایه‌گذاران به ارزش 20 میلیارد دلار را تشکیل می‌دهند و از کشور می‌خواهند تا ظرف چند ماه آینده یک چارچوب نظارتی ارائه کند.

مانند سایر کشورها، پاکستان نیز در طول سالیان متمادی رویکردهای متفاوتی را برای ارزهای دیجیتال اتخاذ کرده است. بیانیه‌ای از بانک مرکزی پاکستان در سال 2018 از بانک‌ها و ارائه دهندگان پرداخت خواسته بود که از هرگونه فعالیت مرتبط با رمزارزی خودداری کنند.

آیا ارز دیجیتال در پاکستان تنظیم و قانونگذاری می‌شود؟ در نوامبر 2020 (آبان 1399)، کمیسیون بورس و اوراق بهادار پاکستان سندی را منتشر کرد که حاوی راهنمایی در مورد یک بنیاد نظارتی است که با همکاری گروه ویژه اقدام مالی مشخص شده بود. رویکرد کلی پاکستان نسبت به رمزارزها و بلاکچین از آن زمان برای مزایای این فناوری و ارائه نوآورانه آن بدون نیاز به مقررات سختگیرانه باز بوده است.

پس از ممنوعیت چین، ممنوعیت جدیدی برای ارزهای دیجیتال توسط بانک دولتی پاکستان و دولت فدرال مورد بحث قرار گرفته است تا ریسک سرمایه‌گذاران در استفاده از صرافی‌های رمزارزی مانند بایننس را که با مقررات AML کشور مطابقت ندارند، مقابله کند. بزرگترین صرافی ارزهای دیجیتال جهان نیز با کلاهبرداری چند میلیون دلاری رمزارز در منطقه مرتبط بود.

از آنجایی که صنعت کریپتو در سراسر منطقه رشد می‌کند، می‌توانیم انتظار داشته باشیم که سایر کشورهای آسیایی به زودی بازار را تنظیم کنند.

در پایان باید گفت، چشم انداز نظارتی رمزارزها در آسیا در حال گذر از یک سفر تحول آمیز است که منعکس کننده ماهیت پویا قلمرو مالی دیجیتال است. از آنجا که دولت‌ها با چالش ایجاد تعادل بین تقویت نوآوری و محافظت از ثبات مالی روبرو می شوند ، ما شاهد طیف متنوعی از رویکردهای در حال ظهور در سراسر قاره هستیم.

در حالی که برخی از کشورها از موضع مترقی استقبال می‌کنند و از مزایای بالقوه فناوری بلاکچین و رمزارزها استفاده می‌کنند، برخی دیگر با احتیاط و در اولویت بندی کاهش خطر و محافظت از مصرف کننده قرار می گیرند.

تکامل تنظیم و قانونگذاری رمزارزها در آسیا نشانگر یک مرحله مهم در بلوغ اقتصاد دیجیتال است. در حالی که کشورها از این قلمرو غیرقابل کنترل حرکت می کنند ، همکاری و تقسیم اطلاعات در بین نهادهای نظارتی محوری می شود. یک رویکرد هماهنگ نه تنها می تواند یک فضای مطلوب برای مشاغل را تضمین کند بلکه ماهیت مرزی اکوسیستم رمزارزها را نیز تسهیل می‌کند.

در نهایت ، آینده تنظیم و قانونگذاری رمزارزها در آسیا نوید چشم انداز مالی بالغ‌تر ، شفاف‌تر و فراگیرتر را در خود جای داده است.