بررسی و چشم‌انداز هفتگی؛ طلا، نفت خام و گاز
به گزارش واحد ترجمه ایران دکونومی، در حالی که بحران بانکی ایالات متحده سرمایه‌گذاران بیشتری را در روز جمعه به سمت دارایی‌های امن سوق داد، طلا به بالاترین حد در 11 ماه گذشته رسید و از چنگ قیمت 1900 دلاری به سمت هدف بلندمدت 2000 دلاری گاوهای شمش پیش رفت. قرارداد آتی طلا تحویل ماه آوریل بورس کومکس نیویورک در روز جمعه به 1993.70 دلار رسید. معاملات در جلسه رسمی به 1973.50 دلار در هر اونس رسید که 50.50 دلار یا 2.6 درصد افزایش داشت. بالاترین معامله نهایی 1993.70 دلار بود. بر اساس تسویه رسمی، طلای آوریل هفته را با 106.30 دلار یا 5.7 درصد افزایش به پایان رساند.
قیمت طلا اسپات که برخی معامله گران با دقت بیشتری نسبت به معاملات آتی دنبال می کنند، به 1989.34 دلار رسید که 69.79 دلار یا 3.6 درصد در روز افزایش یافت. بالاترین قیمت برای شمش 1989.39 دلار بود که بالاترین سطح در 11 ماه گذشته را نیز به ثبت رساند. در این هفته، طلای نقدی 122.34 دلار یا 6.6 درصد افزایش یافت.
افزایش مداوم نرخ بهره توسط فدرال رزرو همچنین به این ترس منجر شده است که اقتصاد ایالات متحده ممکن است در رکود عمیق قرار گیرد. به گفته اد مویا (تحلیلگر ارشد)، اگر فدرال رزرو به افزایش نرخ بهره پایان دهد، طلا صعودی می‌شود، زیرا یک سقف کوتاه مدت برای دلار ایجاد می‌کند. اگر ثابت شود که تورم چسبنده‌تر است و فدرال رزرو مجبور به از سرگیری انقباضات شود، ضربه بزرگی به اقتصاد وارد می‌کند و جریان‌های امن زیادی برای طلا ایجاد می‌کند.
چشم‌انداز قیمت طلا
احتمالاً قبل از اینکه ما به سمت 1998 دلار حرکت کنیم، هدف‌های بزرگتری در سطوح 2068 و 2073 پیش روی ما قرار خواهد گرفت.
در سمت نزولی اگر حرکت به زیر 1965 تا 1955 دلار کاهش یابد، طلا احتمالاً شاهد اصلاح بیشتر به سمت مناطق حمایتی اصلی 1932 تا 1928 دلار خواهد بود.
به طور کلی، چشم‌انداز گسترده‌تر به سمت آزمایش مجدد رکورد 2073 دلار یا حداقل 2068 دلار است. در نزدیک سطح 2068 تا 2073 دلار شاهد اصلاح قیمت خواهیم بود. اگر طلا به اندازه کافی شتاب صعودی به سمت 2073 دلار را به دست آورد، سقف‌های جدیدی را به دست خواهد آورد
تولید اوپک پلاس و بازگشایی چین کلید بهبود قیمت نفت خام هستند
با توجه به اینکه اخیراً قیمت‌های نفت خام معیار سقوط کرده است، نگرانی‌ها در بازار نفت برای مدتی طولانی‌تر ادامه خواهد داشت. قیمت نفت خام وست تگزاس اینترمدیت (WTI) در حدود 65 تا 70 دلار آمریکا در هر بشکه است، در حالی که در ابتدای ماه 80 دلار بود.
بانک سیلیکون ولی و کردیت سوئیس بازار نفت خام را تکان دادند
افت ناگهانی ناشی از بحران بانک سیلیکون ولی و کردیت سوئیس، منجر به گمانه زنی مجدد ریسک‌های رکود اقتصادی و تأثیر بالقوه آن بر تقاضای جهانی نفت شده است. این امر گاوهای نفت خام را مجبور می‌کند که از خود در برابر ریسک قیمت نزولی محافظت کنند.
اگر قرار باشد قیمت نفت خام بهبود یابد، به نظر می‌رسد این اتفاق باید در نیمه دوم سال 2023 رخ دهد.
استراتژی چین و اوپک پلاس برای بهبود قیمت
گزارش ماهانه بازار نفت منتشر شده توسط آژانس بین‌المللی انرژی (EIA) با تاکید بر اینکه «عرضه جهانی نفت از تقاضا پیشی گرفته است»، بدترین ترس گاوها که همان عرضه مازاد بر تقاضا باشد را تأیید کرد. این منجر به رسیدن ذخایر جهانی نفت خام به بالاترین سطح خود از سه ماهه سوم سال 2021 شده است. با این وجود، چشم‌انداز بهبود قیمت در نیمه دوم 2023 مبهم باقی می‌ماند، زیرا تا حد زیادی به بازگشایی چین و استراتژی تولید اوپک پلاس بستگی دارد.
تحلیل گاز طبیعی
قرارداد گاز طبیعی تحویل آوریل در بورس کالای نیویورک هنری هاب در رنج 2.338 دلار به پایان رسید که 17.6 سنت یا 7 درصد کاهش داشت. زمستان معتدل 2023 -2022 منجر به تقاضای گرمایش کمتر در ایالات متحده نسبت به معمول شده است؛ به این ترتیب گاز طبیعی بیشتری نسبت به آنچه تصور می‌شد در انبارها باقی ماند. در پاسخ به گرما و کاهش حجم ذخیره‌سازی، قیمت بنزین از بالاترین سطح 14 سال گذشته (10 دلار) سقوط کرد و در دسامبر به 7 دلار رسید و در ماه گذشته عمدتاً در سطح متوسط 2 دلار معامله شد.
EIA یا اداره اطلاعات انرژی گزارش داد که گاز موجود در انبار تا 10 مارس به 1.972 تریلیون فوت مکعب رسید که 36 درصد نسبت به سطح 1.451 تریلیون فوت مکعب سال گذشته افزایش نشان می‌دهد. تحلیلگران تردید دارند که برداشت‌های هفتگی گاز در کوتاه مدت باعث افزایش قیمت‌ها شود.
چشم‌انداز قیمت گاز طبیعی
با از بین رفتن نشانه‌های افزایش قیمت، گاوهای نر تقریباً از بازار فاصله گرفته‌اند. در این مرحله، یا برای آزمایش مجدد 2.15 دلار، قیمت بنزین کمی بیشتر افت می‌کند، مانند انجام یک نوسان پایین به 1.96 دلار برای شروع یک بازگشت تکنیکال، یا این خطر وجود دارد که اصلاح قیمت را به 1.76 دلار و 1.50 دلار برساند.
از جنبه صعودی، اگر قیمت به 3.04 دلار بازگردد، اولین سطح مقاومتی حرکت به سمت 3.30 دلار و 3.75 دلار خواهد بود.
نکات کلیدی
قیمت بنچمارک نفت خام از 80 دلار به 65 تا 70 دلار در هر بشکه کاهش یافت.
ذخایر جهانی نفت خام به بالاترین حد خود از سه ماهه سوم سال 2021 رسیده است.
اگر تقاضای جهانی کاهش پیدا کند، اوپک پلاس ممکن است بایستد.
با تداوم چشم‌انداز نزولی احتمال کاهش قیمت وجود دارد.
تلاش ایران دکونومی مبتنی بر ارائه محتوای مفید صرفاً جهت افزایش آگاهی مخاطب است و توصیه مالی محسوب نمی‌گردد.
نویسنده: لیلا درخشان
ویراستار: تارا هدایتی
